Stock opsies definisie

opsies gedefinieerde Opsies is kontrakte waardeur 'n verkoper gee 'n koper die reg, maar nie die verpligting om 'n gespesifiseerde aantal aandele teen 'n voorafbepaalde prys binne 'n vasgestelde tydperk te koop of te verkoop. Opsies is afgeleide instrumente. wat beteken die waarde daarvan is afgelei van die waarde van 'n onderliggende belegging. Die meeste dikwels die onderliggende belegging waarop 'n opsie is gebaseer is die ekwiteitsaandele in 'n openbare genoteerde maatskappy. Ander onderliggende beleggings waarop opsies kan gebaseer sluit voorraad indekse, beursverhandelde fondse (ETF's), staatseffekte, buitelandse valuta of kommoditeite soos landbou of industriële produkte. Stock opsies kontrakte is vir 100 aandele van die onderliggende aandeel - 'n uitsondering sou wees wanneer daar aanpassings vir voorraad split of samesmeltings. Opsies verhandel op sekuriteite markte onder institusionele beleggers, individuele beleggers, en professionele handelaars en ambagte kan wees vir 'n kontrak of vir baie. Fraksionele kontrakte is nie verhandel. 'N opsiekontrak word gedefinieer deur die volgende elemente: tipe (Sit of Bel), onderliggende sekuriteit, eenheid van handel (aantal aandele), trefprys en vervaldatum. Definisie van "werknemer Stock Opsie Plan ' 'N Werknemer Stock Opsie Plan is 'n voordeel plan vir werknemers wat hulle eienaars van aandele in die maatskappy maak. Definisie: 'n Werknemer Stock Opsie Plan (ESOP) is 'n voordeel plan vir werknemers wat hulle eienaars van aandele in die maatskappy maak. ESOPs het verskeie eienskappe wat dit uniek in vergelyking met ander werknemer voordeel planne maak. Die meeste maatskappye, sowel by die huis en in die buiteland, is die gebruik van hierdie skema as 'n noodsaaklike instrument om te beloon en hul werknemers te behou. Tans is hierdie vorm van herstrukturering is die mees algemeen in IT-maatskappye waar mannekrag is die belangrikste bate. Beskrywing: In die buiteland, ESOP (waar die "O" staan ​​dikwels vir eienaarskap) gesien as werknemers te koop oor die voorraad van 'n eienaar of promotor wat aanvaar word afstaan ​​beheer. In Indië, is ESOP grootliks gebruik om werknemers te motiveer in hul beste en op sy beurt om te sit, te help om die maatskappy te geniet omset laer werknemer en behou sy talentpoel. Hierdie twee gebruike waarskynlik verantwoordelik vir meer as twee-derdes van alle ESOPs nou bestaan, en hul getalle sal na verwagting toeneem met tyd. Dis interessant dat baie maatskappye in die buiteland gebruik ESOPs as 'n tegniek van korporatiewe finansies vir 'n verskeidenheid doeleindes - te finansier uitbreiding, 'n verkryging te maak, om te draai af 'n afdeling, 'n maatskappy te neem private, en so aan. Dit is nog nie op te vang in Indië, miskien omdat die omvang van ESOP dusver is te klein vir baie van hierdie gebruike. So ver as die toekoms van ESOPs in Indië betref, soos meer en meer maatskappye besef die behoefte om hul beste talent in 'n wêreld wat sou oorheers deur maatskappye met die beste intellektuele kapitaal te behou, hierdie bestuur tegniek sou die verskynsel van die nuwe wees eeu. Sien ook: 360-grade terugvoer, Competency kartering, konflikbestuur, posbeskrywing, MBO, MBWA, mentorskap, Pink Slip, VRS "Wat is Stock Options?" Hierdie les sal aanspreek wat aandele-opsies en hoe hulle kan help om die brand jou baas! Die grootste voordeel van die begrip van voorraad opsies handel is dat dit jou toelaat om los te breek uit die beperkte inkomste groef. handel opsies is by verre die mees koste-effektiewe manier van handel die aandelemark. En as jy klaar is korrek dit is ook een van die slimste maniere om te belê. Kyk na onder om te sien 'n handelsmerk Ek was in daardie het 'n $ 590 wins op een dag. En ja dit is die regte geld ambagte. Ek hou van om te wys jy die werklikheid, sodat jy kan sien wat vir jou moontlik. As ek nie al wat ek kan doen om te kry wat jy het om te glo dat hierdie opbrengste real dan sal jy in ongeloof bly en sal nooit in staat wees om ten volle te bereik al jou inkomste doelwitte in die lewe. Word 'n lid van die gemeenskap En leer hoe om meer inkomste te verdien. Meer familie tyd. En gee terug aan die gemeenskap. So, wat is aandele-opsies aan die gemiddelde gewone individu? Na my mening het hulle nie bestaan ​​nie vir die gemiddelde gewone individu. Stock opsies is relatief onbekend aan die res van die wêreld en die begrip van aandele-opsies neem tyd. Dis hoekom die doel van hierdie les is om jou 'n basiese definisie van aandele-opsies te gee. So, wat is Stock Options en Hoekom moet jy omgee? *** Ter wille van eenvoud, ek gaan na opsies op aandele net, selfs al is opsies kan verhandel op kommoditeite en ander sekuriteite as well. "Stock opsies is kontrakte; hulle nie eienaarskap in enigiets verteenwoordig Hulle is bloot kontrakte wat jou sekere regte toe te staan.". Definisie van aandele-opsies. As jy koop of self 'n voorraad opsiekontrak dit gee jou die "regte", maar nie die "verpligting", om aandele van 'n voorraad te koop of te verkoop teen 'n "stel die prys" voor of op 'n gegewe "date" (tydperk) . Na hierdie datum, jou kontrak verstryk en jou opsie ophou om te bestaan. Byvoorbeeld, kan 'n kontrak by 'n buiteklub jy die reg het om die buiteklub wanneer jy kies om te gebruik gee, maar jy is nie verplig om dit te gebruik. Dit is nie soos hulle gaan die buiteklub polisie na jou huis toe te stuur en jou daar gaan. 'N voorraad opsiekontrak verleen jou die reg om 'n spesifieke voorraad te koop of te verkoop. 1 voorraad opsiekontrak = 100 aandele van voorraad 'n maatskappy se. So wanneer jy koop 1 kontrak jy die reg om te koop of te verkoop 100 aandele van daardie voorraad te koop. Ek het 'n een jaar kontrak met 'n plaaslike gimnasium hier. Dit gee my die reg, maar nie die verpligting, om te gaan na die gimnasium wanneer ek wil vir 'n jaar. Hulle maak nie vir my nie, maar as ek nie my reg om te gaan oefen dan verloor ek die geld wat ek betaal want dit is reg. Na 'n jaar eindig my kontrak en ek het die reg om oefensessie het nie meer op daardie gym. Wel voorraad opsiekontrakte aan julle gee die bogenoemde regte, maar jy hoef nie te koop of te verkoop die voorraad as jy nie wil nie. As jy nie die regte van jou kontrak te oefen dan net verloor die geld wat betaal is vir die kontrakte. Ek het my bes probeer om die alledaagse voorbeelde gebruik om te help met jou leer. Verstaan ​​voorraad opsies kan moeilik wees op die eerste en dit help nie dat woordeboek definisie van aandele-opsies lui soos volg: Stock opsie: 'n reg om spesifieke effekte of kommoditeite op 'n bepaalde prys binne 'n bepaalde tyd te koop of te verkoop. 2 Soorte Stock Options of maniere om Wins: Puts en doen 'n beroep Verstaan ​​voorraad opsies makliker wanneer jy besef dat alles kom neer op twee komponente: Puts en oproepe. Dis dit! Wan en doen 'n beroep is die enigste twee tipes voorraad opsies. Al die ander is net 'n variasie of 'n kombinasie van hierdie twee. Die "Sit" opsie gee sy koper die reg, maar nie die verpligting te "verkoop" aandele van 'n voorraad op 'n bepaalde prys voor of op 'n gegewe datum. Die "Call" opsie gee sy koper die reg, maar nie die verpligting te "koop" aandele van 'n voorraad op 'n bepaalde prys voor of op 'n gegewe datum. Die definisie van Puts en doen 'n beroep word hier gegee as 'n oorsig. Ons sal dieper ingaan Puts en doen 'n beroep op een van die latere sessies in hierdie module. Wat is Stock Options om die Wall Street Gemeenskap? In Wall Street sirkels voorraad opsies word genoem "afgeleide". Hulle word genoem omdat die opsiekontrakte afgelei of vandaan aandele. Jou kinders is afgelei of uit jou voortkom. Kaas is afgelei of afkomstig van melk. Stock opsies word afgelei of vandaan aandele. Jy kan nie die laasgenoemde het sonder die voormalige. Die enigste rede waarom kaas bestaan ​​is omdat iemand 'n ander manier om 'n melkproduk verteer wou. So iemand geskep of afgelei kaas uit melk, dit is dieselfde met voorraad opsies. 'N voorraad opsie bestaan ​​net omdat iemand die reg om 'n sekere voorraad aan te koop of te verkoop wil, so 'n opsie kontrak geskep wat gebaseer is op daardie spesifieke voorraad hierdie persoon wil koop. Nog 'n aspek van afgeleide instrumente (aandele-opsies) is dat die opsies prys volg die opkoms en val van die aandele prys. Wanneer die voorraad se prys styg en val, sal die opsie se prys styg en val. Moenie bekommerd wees oor die maak sin van afgeleide instrumente. Hierdie inligting is gegee in die geval dat jy iemand op TV praat oor afgeleide instrumente hoor. Afgeleide instrumente word hoogs verhandel sodat hulle oor dikwels gepraat oor CNBC. So, wat is aandele-opsies. hulle derivate. Dis eintlik hul eie naam, maar jy sal skaars hoor my gebruik die term. Dis te nerdy vir my en wanneer dit gebruik maak begrip voorraad opsies wat baie moeiliker. "Wat is Stock Options" les Recap 'N opsie is 'n kontrak wat dra sy houer die reg, maar nie die verpligting, om aandele van die onderliggende sekuriteit teen 'n vasgestelde prys te koop of te verkoop voor of op 'n gegewe datum. Na hierdie gegewe datum, ophou die opsie om te bestaan. 'N opsiekontrak kan afgebreek word in vier komponente: Onderliggende sekuriteit - Options is gebaseer op 'n onderliggende sekuriteit (voorraad). Dit beteken dat elke voorraad opsie is gekoppel aan 'n voorraad. So, is 'n spesifieke maatskappy se voorraad opsie gekoppel aan voorraad daardie spesifieke maatskappy se, en die prys van die opsie sal styg en val saam met die prys van die voorraad. ** Nie alle aandele het genoteerde aandeel opsies ** Reg, Nie Verpligting - Besit 'n opsie gee jou die reg, maar nie die verpligting, om die onderliggende sekuriteit (die voorraad) teen 'n vasgestelde prys te koop of te verkoop. Gespesifiseerde prys (trefprys) - Besit 'n opsie gee jou die reg om 'n voorraad op 'n bepaalde prys te koop of te verkoop. Gelys opsies is gestandaardiseer om gespesifiseerde aandele pryse verteenwoordig. Tyd - Jou reg om te koop, of verkoop, die onderliggende aandeel verstryk op 'n gegewe datum. Die tydperk van die tyd die opsie bestaan ​​is ook bekend as die lewe van die opsie. Na daardie datum die opsie ophou om te bestaan, het die voorraad nie weggaan nie, maar die opsie nie. "Stock opsies" word dikwels genoem afgeleide omdat hulle afgelei van aandele pryse. Dit is dit vir nou! As jy gereelde updates op ons ambagte en lesse wil dan sluit die Opsie Wins nuusbrief. Ander mense is die voorlees definisie 'N uitvoerende voorraad opsie is 'n kontrak wat die reg het om 'n gespesifiseerde aantal aandele van die maatskappy se aandele te koop teen 'n gewaarborgde "trefprys" vir 'n tydperk van die tyd, gewoonlik 'n paar jaar verleen. Die uitvoerende gesag is onder geen verpligting om te oefen, of gebruik die opsies, maar as sy besluit om dit te doen, moet die maatskappy die kontrak na te kom. As die maatskappy se voorraad styg in die prys, kan die uitvoerende die opsies uit te oefen om voorraad te koop by die trefprys en dan verkoop die aandele teen die markprys, die behoud van die verskil as wins te maak. Nonqualified Stock Options Die mees algemene vorm van werknemer of uitvoerende aandele-opsies is die nonqualified voorraad opsie. Die naam verwys na die feit dat winste uit die opsies nie gekwalifiseer het vir 'n lang termyn kapitaalwinsbelasting tariewe. Tipies, sal 'n uitvoerende onmiddellik verkoop die aandele op oefening die opsie, dikwels in die vorm van 'n kontantlose oefening. Die uitvoerende neem die opsies om sy makelaar, wat die uitvoerende lenings Die fondse om die opsie uit te oefen. Die makelaar dan verkoop die aandele, herstel die geleende fondse en deponeer die verskil in ag neem die uitvoerende se. Die uitvoerende vermy en sodoende die ongerief van die verhoging van die kontant wat nodig is om die staking prys te betaal. aansporing Options Aansporing voorraad opsies, of ISOs, is 'n spesiale vorm van uitvoerende of werknemer voorraad opsie wat kan kwalifiseer vir kapitaalwinsbelasting tariewe, met dien verstande dat sekere reëls gevolg word. Die uitvoerende gesag moet die opsies te hou vir ten minste 1 jaar nadat hulle toegestaan ​​voor hulle oefen. Sodra die opsies uitgeoefen word, moet die aandele gehou word vir ten minste 1 addisionele jaar. Op daardie stadium mag die aandele verkoop word, en alle winste in aanmerking kom vir 'n lang termyn kapitaalwinsbelasting tariewe. Dit sluit in winste as gevolg van prysverhogings wat plaasgevind het tussen die tyd dat die opsies toegestaan ​​en die datum van uitoefening. verwante skakels Spesiale aanbiedinge * Derde Advertensies Party thinkorswim handel w / gevorderde handel gereedskap. Maak 'n rekening en kry tot $ 600! Handel met TradeStation. Aangewys as die beste vir opsies handelaars deur Barron's 2015 Kry OptionStation Pro. Analiseer en handel opsies versprei doeltreffend uit 'n venster. Handel vry vir 60 dae op thinkorswim van TD Ameritrade. TradeStation is ingedeel # 1. Kry 'opsie prysing vir jou styl. Leer meer Lightspeed Trading bied 'n gratis toegang tot die Livevol X opsies verhandelingsplatform Streef kragtige uitkomste met CBOE se suite van opsies en wisselvalligheid produkte. Stock Options, Beperkte voorraad, Phantom Stock, aandeelwaarderingsregte (AWR'e), en die werknemer voorraad aankoop Planne (ESPPs) Daar is vyf basiese vorme van individuele ekwiteitvergoedingskemas: voorraad opsies, beperkte voorraad en beperk voorraad eenhede, aandeelwaarderingsregte, Phantom voorraad, en werknemer voorraad aankoop planne. Elke soort plan bied werknemers met 'n paar spesiale oorweging in prys of terme. Ons het hier nie te dek net bied werknemers die reg om voorraad te koop as enige ander sou belegger. Stock opsies gee werknemers die reg om 'n aantal aandele te koop teen 'n prys op die toekenningsdatum bepaal vir 'n bepaalde aantal jare in die toekoms. Beperkte voorraad en sy naasbestaande beperk voorraad eenhede (RSUs) gee werknemers die reg om aan te skaf of aandele ontvang, deur geskenk of aankoop, een keer 'n aantal beperkings, soos werk 'n sekere aantal jare of ontmoet 'n prestasie teiken, voldoen word. Phantom voorraad betaal 'n toekomstige kontant gelykstaande aan die waarde van 'n sekere aantal aandele. Aandeelwaarderingsregte (AWR'e) verskaf die reg om die toename in die waarde van 'n aangewese getal aandele, kontant betaal of aandele. Werknemer voorraad aankoop planne (ESPPs) bied werknemers die reg om maatskappy-aandele te koop, gewoonlik teen 'n afslag. Stock Options 'N Paar belangrike begrippe te help bepaal hoe voorraad opsies werk: Oefening: Die aankoop van voorraad op grond van 'n opsie. Uitoefeningsprys: Die prys waarteen die voorraad gekoop kan word. Dit staan ​​ook bekend as die trefprys of toekenning prys. In die meeste planne, die uitoefeningsprys is die billike markwaarde van die voorraad op die oomblik die toestaan. Smeer: ​​Die verskil tussen die uitoefeningsprys en die markwaarde van die voorraad in die tyd van die oefening. Opsie termyn: Die lengte van die tyd die werknemer kan die opsie hou voordat dit verval. Vesting: Die vereiste waaraan voldoen moet word ten einde die reg om die opsie-gewoonlik voortsetting van die diens uit te oefen vir 'n spesifieke tydperk of die vergadering van 'n prestasie doel het. 'N Maatskappy verleen 'n werknemer opsies om 'n bepaalde aantal aandele te koop teen 'n vaste toelaag prys. Die opsies vestig oor 'n tydperk van die tyd of wanneer sekere individue, groepe, of korporatiewe doelwitte nagekom word. Sommige maatskappye stel tydgebaseerde vestiging skedules, maar toelaat opsies om gouer as prestasiedoelwitte voldoen vestig. Sodra gevestig, die werknemer kan die opsie op die toekenning prys te eniger tyd meer as die opsie termyn tot die vervaldatum te oefen. Byvoorbeeld, kan 'n werknemer die reg om 1000 aandele te koop teen $ 10 per aandeel word toegestaan. Die opsies vestig 25% per jaar oor vier jaar en het 'n termyn van 10 jaar. As die voorraad styg, sal die werknemer $ 10 per aandeel betaal om die voorraad te koop. Die verskil tussen die $ 10 toelae prys en die uitoefeningsprys is die verspreiding. As die voorraad gaan na $ 25 ná sewe jaar, en die werknemer uitoefen al die opsies, sal die verspreiding wees $ 15 per aandeel. Soorte opsies Opsies is óf aansporing voorraad opsies (ISOs) of nonqualified voorraad opsies (NSOs), wat soms as nonstatutory voorraad opsies word verwys. Wanneer 'n werknemer 'n NSO uitoefen, die verspreiding van oefening is belasbare aan die werknemer as gewone inkomste, selfs al is die aandele nog nie verkoop word. 'N ooreenstemmende bedrag aftrekbaar deur die maatskappy. Daar is geen wetlik verplig hou tydperk vir die aandele na oefening, hoewel die maatskappy 'n mens kan lê. Enige daaropvolgende wins of verlies op die aandele na oefening belas as 'n kapitaalwins of verlies wanneer die optionee die aandele verkoop. 'N ISO stel 'n werknemer om (1) uit te stel belasting op die opsie vanaf die datum van uitoefening tot die datum van die verkoop van die onderliggende aandele, en (2) belasting betaal op sy of haar hele wins op kapitaalwins belasting, eerder as gewone inkomste belastingkoerse. Sekere voorwaardes voldoen moet word om te kwalifiseer vir ISO behandeling: Die werknemer moet die voorraad te hou vir ten minste een jaar na die oefening datum en vir twee jaar na die toekenningsdatum. Slegs $ 100,000 van aandele-opsies kan eers uitgeoefen kan in enige kalenderjaar geword. Dit word gemeet aan billike markwaarde van die opsies 'op die toekenningsdatum. Dit beteken dat slegs $ 100,000 in skenking prys waarde in aanmerking kom om uitgeoefen in enige jaar kan word. As daar oorvleueling vestiging, soos sou optree as opsies jaarliks ​​toegeken en vestig geleidelik, moet maatskappye uitstaande ISOs spoor om die bedrae wat onder verskillende toekennings raak gevestig sal nie meer as $ 100,000 in waarde in 'n enkele jaar te verseker. Enige gedeelte van 'n ISO gee dat die limiet oorskry word beskou as 'n NSO. Die uitoefeningsprys moet nie minder as die markprys van die maatskappy se aandele op die datum van die skenking wees. Slegs werknemers kan kwalifiseer vir ISOs. Die opsie moet op grond van 'n skriftelike plan wat deur aandeelhouers goedgekeur word toegestaan ​​en wat spesifiseer hoeveel aandele onder die plan as ISOs uitgereik kan word en identifiseer die klas van werknemers in aanmerking kom om die opsies te ontvang. Opsies moet binne 10 jaar vanaf die datum van die raad van die goedkeuring van die plan direkteure toegestaan. Die opsie uitgeoefen moet word binne 10 jaar van die datum van toekenning. As, ten tyde van die toekenning, die werknemer beskik oor meer as 10% van die stemreg van alle uitstaande voorraad van die maatskappy, moet die ISO uitoefeningsprys ten minste 110% van die markwaarde van die voorraad op daardie datum wees en mag nie 'n termyn van hoogstens vyf jaar. As al die reëls vir ISOs voldoen, dan is die uiteindelike verkoop van die aandele is bekend as 'n "kwalifiserende ingesteldheid," en die werknemer betaal langtermyn kapitaalwinsbelasting op die totale toename in die waarde tussen die toekenning prys en die verkoop prys. Die maatskappy het nie 'n belastingaftrekking te neem wanneer daar 'n kwalifiserende ingesteldheid. As jy egter daar is 'n "onbevoeg ingesteldheid," meestal omdat die werknemer oefeninge en verkoop die aandele voor die vergadering van die vereiste hou tydperke, die verspreiding van oefening is belasbare om die werknemer by gewone inkomste belasting tariewe. Enige toename of afname in die waarde van die aandele 'tussen oefening en verkoop word teen kapitaalwinste tariewe. In hierdie geval, kan die maatskappy die verspreiding trek op oefening. Enige tyd 'n werknemer uitoefen ISOs en nie die onderliggende aandele te verkoop teen die einde van die jaar, die verspreiding van die opsie op oefening is 'n "voorkeur item" vir doeleindes van die alternatiewe minimum belasting (AMT). So selfs al is die aandele nie kan verkoop, die oefening vereis dat die werknemer om die wins terug te voeg op oefening, saam met ander AMT voorkeur items om te sien of 'n alternatiewe minimum belasting betaling verskuldig is. In teenstelling, kan NSOs uitgereik word aan enigiemand-werknemers, direkteure, konsultante, verskaffers, kliënte, ens Daar is geen spesiale belastingvoordele vir NSOs egter. Soos 'n ISO, is daar geen belasting op die toestaan ​​van die opsie, maar wanneer dit uitgeoefen word, die verspreiding tussen die toekenning en uitoefeningsprys is belasbaar as gewone inkomste. Die maatskappy ontvang 'n ooreenstemmende belastingaftrekking. Let wel: As die uitoefeningsprys van die NSO minder as billike markwaarde is, is dit onderhewig aan die uitgestelde vergoeding reëls kragtens artikel 409A van die Internal Revenue Code en kan belas word teen vestiging en die opsie ontvanger onderhewig aan boetes. Oefening n Opsie Daar is verskeie maniere om 'n voorraad opsie uit te oefen: deur die gebruik van kontant om die aandele te koop, deur die uitruil van aandele die optionee reeds besit (dikwels bekend as 'n voorraad ruil), deur te werk met 'n aandelemakelaar om 'n dieselfde dag koop nie, of deur die uitvoering van 'n sell-to-cover transaksie (hierdie laaste twee word dikwels genoem kontantlose oefeninge, hoewel die term eintlik sluit ander oefening metodes wat hier beskryf word, asook), wat effektief bepaal dat aandele sal verkoop word aan die uitoefeningsprys en moontlik die belasting te dek. Enige een maatskappy egter kan voorsiening maak vir net een of twee van hierdie alternatiewe. Private maatskappye nie op dieselfde dag aan te bied of te verkoop-to-cover verkope, en nie selde, die uitoefening of verkoop van die verkry deur middel van oefening totdat die maatskappy verkoop word of gaan openbare aandele beperk. Rekeningkunde Onder reëls vir die groep se ekwiteitvergoedingskemas om doeltreffend te wees in 2006 (FAS 123 (R)), moet maatskappye 'n opsie-waardasiemodel te gebruik gebruik om die huidige waarde van al opsie toekennings bereken vanaf die datum van toekenning en wys dit as 'n uitgawe op hul inkomstestate. Die erkende koste moet aangepas word op grond van vestiging ervaring (so ongevestigde aandele tel nie as 'n las teen vergoeding). beperk Stock Beperkte voorraad planne bied werknemers met die reg om aandele teen billike markwaarde of 'n afslag, of werknemers te koop kan aandele ontvang teen geen koste. Maar die aandele werknemers verkry is nie regtig aan hulle behoort nog-hulle kan nie die besit van hulle totdat bepaalde beperkinge verval neem. Mees algemeen, die vestiging beperking verval indien die werknemer voortgaan om te werk vir die maatskappy vir 'n sekere aantal jare, dikwels 3-5. Tydgebaseerde beperkings kan al verval in 'n keer of geleidelik. Enige beperkings opgelê kan word, egter. Die maatskappy kan byvoorbeeld beperk die aandele tot sekere korporatiewe, departementele of individuele prestasie doelwitte bereik. Met beperkte voorraad eenhede (RSUs), werknemers nie eintlik aandele ontvang tot op die beperkings verval. In effek, RSUs is soos Phantom voorraad gevestig in aandele in plaas van kontant. Met beperkte voorraad toekennings, kan maatskappye kies of om dividende te betaal, gee stemreg, of gee die werknemer ander voordele van 'n aandeelhouer voor vestiging. (As jy dit doen met RSUs snellers bestraffende belasting aan die werknemer kragtens die belasting reëls vir uitgestelde vergoeding.) Wanneer werknemers toegeken beperk voorraad, hulle het die reg om te maak wat 'n "Artikel 83 (b)" verkiesing genoem. As hulle die verkiesing, is hulle belas teen gewone inkomste belasting tariewe op die "bargain element" van die toekenning ten tyde van die toekenning. As die aandele net toegestaan ​​aan die werknemer, dan is die winskoop element is hulle volle waarde. As 'n teenprestasie betaal, dan is die belasting is gebaseer op die verskil tussen wat betaal word en die billike markwaarde ten tyde van die toekenning. As die volle prys betaal, is daar geen belasting. Enige toekomstige verandering in die waarde van die aandele tussen die indiening en die verkoop is dan belas as kapitaalwins of verlies, nie gewone inkomste. 'N Werknemer wat nie maak 'n 83 (b) verkiesing moet gewone inkomste belasting te betaal op die verskil tussen die prys betaal vir die aandele bedrag en hul billike markwaarde wanneer die beperkings verval. Daaropvolgende veranderinge in die waarde is kapitaalwinste of verliese. Ontvangers van RSUs word nie toegelaat om Artikel 83 (b) verkiesing te maak. Die werkgewer kry 'n belastingaftrekking net vir bedrae waarop werknemers inkomstebelasting moet betaal, ongeag of 'n Artikel 83 (b) verkiesing gemaak. 'N Artikel 83 (b) verkiesing dra 'n risiko. Indien die werknemer maak die verkiesing en betaal belasting, maar die beperkings nooit verval, het die werknemer nie die betaal terugbetaal belasting te kry, en ook nie die werknemer kry die aandele. Beperkte voorraad rekeningkundige parallel opsie rekeningkundige in die meeste opsigte. As die enigste beperking is tydgebaseerde vestiging, maatskappye verantwoordelik is vir 'n beperkte voorraad deur die eerste bepaling van die totale vergoeding koste ten tyde van die toekenning word gemaak. Dit is egter geen opsiewaardasiemodel gebruik. Indien die werknemer bloot 1000 beperkte aandele ter waarde van $ 10 per aandeel gegee, dan 'n $ 10,000 koste word erken. Indien die werknemer die aandele teen billike waarde koop, is geen koste aangeteken; As daar 'n afslag, wat tel as 'n koste. Die koste word dan afgeskryf oor die periode van vestiging totdat die beperkings verval. Omdat die rekenpligtige is gebaseer op die aanvanklike koste, sal maatskappye met 'n lae aandeelpryse vind dat 'n vestiging vereiste vir die toekenning beteken hul rekeningkundige koste sal baie laag wees. As vestiging is afhanklik van prestasie, dan skat die maatskappy toe die prestasie doel is geneig om te bereik en erken die koste meer as die verwagte vestigingstydperk. As die prestasie toestand nie gebaseer is op voorraad prysbewegings, is die erkende bedrag aangepas vir toekennings wat nie verwag word om te vestig of dat dit nooit doen frokkie; indien dit gebaseer is op voorraad prysbewegings, is dit nie aangepas om toekennings wat nie verwag of nie gesetel weerspieël. Beperkte voorraad is nie onderhewig aan die nuwe uitgestelde vergoeding plan reëls, maar RSUs is. Phantom Stock en aandeelwaarderingsregte Aandeelwaarderingsregte (AWR'e) en Phantom voorraad is baie soortgelyk konsepte. Beide in wese is bonus planne wat voorraad, maar eerder die reg om nie toe te staan ​​om 'n toekenning te ontvang wat gebaseer is op die waarde van die maatskappy se aandele, vandaar die terme "waardering regte" en "Phantom." AWR'e verskaf tipies die werknemer met 'n kontant of aandele betaling gebaseer op die toename in die waarde van 'n bepaalde aantal aandele oor 'n spesifieke tydperk van die tyd. Phantom voorraad bied 'n kontant of aandele bonus gebaseer op die waarde van 'n bepaalde aantal aandele, wat betaal moet word aan die einde van 'n bepaalde tydperk van die tyd. AWRe mag nie 'n spesifieke datum nedersetting; soos opsies, kan die werknemers buigsaamheid in wanneer om te kies om die SAR oefen het. Phantom voorraad kan dividend gelyk betalings bied; AWR'e wou nie. Wanneer die uitbetaling gedoen word, is die waarde van die toekenning belas as gewone inkomste vir die werknemer en is aftrekbaar vir die werkgewer. Sommige Phantom planne kondisioneer die ontvangs van die toekenning op die vergadering van sekere doelwitte, soos verkope, wins, of ander teikens. Hierdie planne verwys dikwels na hul Phantom voorraad as "prestasie-eenhede." Phantom voorraad en SARS kan gegee word aan iemand, maar as hulle in die breë uitgedeel aan werknemers en ontwerp om uit te betaal met die beëindiging, is daar 'n moontlikheid dat hulle aftree-planne sal oorweeg word en sal onderhewig wees aan die federale aftreeplan reëls. Versigtig plan strukturering kan hierdie probleem te vermy. Omdat SAID en Phantom planne is in wese kontantbonusse, moet maatskappye om uit te vind hoe om te betaal vir hulle. Selfs al toekennings uitbetaal word in aandele, sal werknemers wil die aandele te verkoop, ten minste in voldoende hoeveelhede om hul belasting te betaal. Maak die maatskappy net 'n belofte om te betaal, of is dit regtig ter syde gestel die fondse? As die toekenning betaal in voorraad, is daar 'n mark vir die voorraad? Al is dit net 'n belofte, sal werknemers glo die voordeel is as Phantom as die voorraad? As dit in opsy gesit vir hierdie doel werklike fondse, sal die maatskappy word om na-belasting dollars ter syde en nie in die besigheid. Baie klein, groei-georiënteerde maatskappye kan nie bekostig om dit te doen. Die fonds kan ook onderhewig wees aan oortollige opgehoopte verdienste belasting. Aan die ander kant, as werknemers gegee aandele, die aandele kan betaal word deur kapitaalmarkte indien die maatskappy openbaar of deur acquirers gaan indien die maatskappy verkoop. Phantom voorraad en kontantvereffende AWR'e is onderhewig aan aanspreeklikheid rekeningkunde, wat beteken dat die rekeningkundige koste verbonde aan hulle is nie vereffen voordat hulle uitbetaal of verval. Vir kontantvereffende SARS, is die vergoeding koste vir toekennings beraam elke kwartaal met behulp van 'n opsie-waardasiemodel te gebruik dan trued-up wanneer die SAR vereffen; vir Phantom voorraad, word die onderliggende waarde bereken elke kwartaal en trued-up deur die datum finale skikking. Phantom voorraad behandel op dieselfde manier as uitgestelde vergoeding kontant. In teenstelling, as 'n Kong vas in voorraad, dan is die rekeningkundige is dieselfde as vir 'n opsie. Die maatskappy moet die billike waarde van die toekenning by toekenning aan te teken en koste ratably erken oor die verwagte diens tydperk. As die toekenning is-prestasie berus, moet die maatskappy skat hoe lank dit sal neem om die doel te bereik. As die prestasiemeting is gekoppel aan die maatskappy se aandele prys, moet dit 'n opsie-waardasiemodel te gebruik gebruik om te bepaal wanneer en indien die doel bereik sal word. Werknemer voorraad aankoop Planne (ESPPs) Werknemer voorraad aankoop planne (ESPPs) is formele planne te laat werknemers om geld opsy gesit oor 'n tydperk van die tyd (genoem 'n offer tydperk), gewoonlik uit belasbare betaalstaat aftrekkings, te koop voorraad aan die einde van die aanbieding tydperk. Planne kan gekwalifiseer kragtens artikel 423 van die Internal Revenue Code of nie-gekwalifiseerde. Gekwalifiseerde planne laat werknemers om kapitaalwins behandeling te neem op enige winste uit voorraad onder die plan verkry indien reëls soortgelyk aan dié vir ISOs voldoen, veral wat aandele gehou word vir 'n jaar na die uitoefening van die opsie om voorraad en twee jaar te koop nadat die eerste dag van die offer tydperk. Kwalifiserende ESPPs het 'n aantal reëls, die belangrikste: Slegs werknemers van die werkgewer borg die ESPP en werknemers van ouer of filiaalmaatskappye mag deelneem. Planne moet deur aandeelhouers goedgekeur word binne 12 maande voor of na plan aanneming. Alle werknemers met twee jaar van diens moet ingesluit, met sekere uitsonderings toegelaat vir deeltydse en tydelike werknemers sowel as hoogs vergoed werknemers. Werknemers besit van meer as 5% van die kapitaal van die maatskappy kan nie ingesluit word. Geen werknemer kan koop meer as $ 25,000 in aandele, wat gebaseer is op die voorraad se billike markwaarde aan die begin van die offer tydperk in 'n enkele kalenderjaar. Die maksimum termyn van 'n offer tydperk mag nie langer as 27 maande, tensy die koopprys is slegs gebaseer is op die billike markwaarde ten tyde van die aankoop, in welke geval die offer tydperke tot vyf jaar verleng mag word. Die plan kan bied vir tot 'n afslag van 15% op óf die prys aan die begin of einde van die aanbieding tydperk, of 'n keuse van die laer van die twee. Beplan nie aan hierdie vereistes voldoen is nonqualified en geen spesiale belasting voordele nie dra nie. In 'n tipiese ESPP, werknemers in te skryf in die plan en wys hoeveel sal afgetrek word van hul paychecks. Tydens 'n offer tydperk, die deelnemende werknemers fondse gereeld afgetrek van hul salaris (op 'n nabelaste grondslag) en gehou in aangewese rekeninge ter voorbereiding van die voorraad aankoop. Aan die einde van die aanbieding tydperk, is opgehoopte fondse elke deelnemer se gebruik om aandele te koop, gewoonlik op 'n bepaalde afslag (tot 15%) van die markwaarde. Dit is baie algemeen om 'n "kyk-weer" funksie waarin die prys van die werknemer betaal is gebaseer op die laer van die prys aan die begin van die offer tydperk of die prys aan die einde van die aanbieding tydperk het. Gewoonlik, 'n ESPP kan deelnemers om te onttrek van die plan voor die aanbieding eindig en het hul opgehoopte fondse aan hulle terugbesorg word. Dit is ook algemeen in staat te stel deelnemers wat in die plan bly om die tempo van hul betaalstaat aftrekkings verander soos die tyd gaan aan. Werknemers word nie belas totdat hulle die voorraad te verkoop. Soos met aansporing voorraad opsies, daar is 'n een jaar / twee jaar hou tydperk om te kwalifiseer vir 'n spesiale belasting behandeling. Indien die werknemer die voorraad vir minstens een jaar na die aankoop datum en twee jaar na die begin van die offer tydperk hou, is daar 'n "kwalifiserende ingesteldheid," en die werknemer betaal gewone inkomstebelasting op die minste van (1) sy of haar werklike wins en (2) die verskil tussen die voorraad waarde aan die begin van die offer tydperk en die afslagprys as van daardie datum. Enige ander wins of verlies is 'n langtermyn-kapitaal wins of verlies. As die hou tydperk is nie tevrede is nie, is daar 'n "onbevoeg ingesteldheid," en die werknemer betaal gewone inkomstebelasting op die verskil tussen die koopprys en die voorraad waarde as van die aankoop datum. Enige ander wins of verlies is 'n kapitale wins of verlies. As die plan bied nie meer as 'n afslag van 5% van die billike markwaarde van die aandele ten tye van oefening en het nie 'n blik terug kenmerk, is daar geen vergoeding koste vir rekeningkundige doeleindes. Andersins, moet die toekennings in berekening gebring word min of meer dieselfde as enige ander soort voorraad opsie. Vir 'n boek-lengte gids tot die keuse en ontwerp aandele planne, raadpleeg die besluitnemer se ekwiteitvergoedingskemas. Deur Kimberly Amadeo. Amerikaanse ekonomie Expert Kimberly Amadeo verduidelik ekonomiese en besigheid nuus. Sy verduidelik hoe hierdie tendense beïnvloed jou en, belangrikste, die stappe wat jy moet neem sodat jy kan nou baat. Sy is die skrywer van The Ultimate Obamacare Handboek: 'n definitief gids om u voordele, regte, verantwoordelikhede, en potensiële slaggate. Bestel nou by Barnes en Noble en Amazon. Sy het ook Beyond die Groot Resessie: Wat gebeur het en hoe om te floreer. ook beskikbaar op Amazon. com. Sluit aan by die vrye 5-dag VSA Ekonomie eCourse hier. Teen hierdie tyd volgende week, sal jy verstaan ​​hoe die ekonomie as werke verduidelik in vyf daaglikse e-pos. Hoekom? Deur Kimberly Amadeo. Amerikaanse ekonomie Expert Kimberly Amadeo verduidelik ekonomiese en besigheid nuus. Sy verduidelik hoe hierdie tendense beïnvloed jou en, belangrikste, die stappe wat jy moet neem sodat jy kan nou baat. Sy is die skrywer van The Ultimate Obamacare Handboek: 'n definitief gids om u voordele, regte, verantwoordelikhede, en potensiële slaggate. Bestel nou by Barnes en Noble en Amazon. Sy het ook Beyond die Groot Resessie: Wat gebeur het en hoe om te floreer. ook beskikbaar op Amazon. com. Sluit aan by die vrye 5-dag VSA Ekonomie eCourse hier. Teen hierdie tyd volgende week, sal jy verstaan ​​hoe die ekonomie as werke verduidelik in vyf daaglikse e-pos.